Het is kerstavond en de Silberhaus kinderen zijn enthousiast dat het gaat beginnen. Marie en Fritz spelen in de kinderkamer wanneer hun peetvader Drosselmayer aankomt. De peetvader geeft de kinderen een vroeg kerstcadeau, een Notenkraker.
Felipe Malboro, de beroemde internationale detective, wordt aangeworven door een meisje om de verblijfplaats van haar vermiste verloofde Macho Jim te vinden. Met het oog hierop reist hij naar Chic City, waar hij tot de conclusie moet komen, dat de zaak oplossen niet zo gemakkelijk is als hij eerst had verwacht.